logo
Marketplace

Traceto

Traceto - сервис, обеспечивающий проведение KYC процедур для ICO проектов и других организация. Потенциальный клиент Traceto способен отдать на аутсорсинг проведение процедуры KYC на своем проекте, а другие участники системы могут помогать в верификации пользователей, получая вознаграждение в токенах T2T

Рейтинг: 3,2

Официальные источники
Юрисдикция: N/A
Веб-ресурсы:   Whitepaper Вебсайт
Социальные сети: N/A
Отслеживание кода продукта: N/A
Детали Описание Риски Полный анализ по сферам Команда

Подробный обзор

Стадия разработки продукта
Отсутствие прототипа


Описание токена
Дата ICO
01.04.2018 - 30.04.2018
Цена токена
N/A
Платформа
Ethereum
Hard cap
30000000
Капитализация пула токенов
100000000
Блокчейн
ERC-20
Дата распределения токенов
N/A
Алгоритм консенсуса
Escrow
N/A
Валюты ICO
ETH
Bounty camping
Отсутствует
Размещение на бирже
N/A
Функции токена
Токен является средством оплаты услуг Traceto, а также выплачивается в качестве вознаграждения за помощь в верификации пользователей
Распределение токенов
Открытая продажа (30,0%)
Резерв (30,0%)
Команда и Эдвайзеры (25,0%)
Маркетинг и административные расходы (15,0%)
Риски
РЫНОК

Наличие конкурентов, находящихся на поздней стадии развития продукта Слабый рост цены токенов у аналогичных проектов, при выходе на биржу Отсутствие проработанной market-entry стратегии

ПРОДУКТ

Отсутствие прототипа продукта

БИЗНЕС МОДЕЛЬ

Отсутствие децентрализации системы и косвенное использование преимуществ блокчейна

ФИНАНСЫ

Завышенный hardcap для реализации функционала сервиса Завышенная капитализация пула токенов в 100M USD Малая доля токенов в открытой продаже (30%) при большой доле в прямом и косвенном владении компании (>50%), что нарушает принцип децентрализации и создает возможность для манипуляции ценой токена Компания не предоставляет прогнозных финансовых показателей своей деятельности

КОМАНДА

Команда разрабатывает проект Traceto и одновременно работает в Cynopsis, что может привести к слабой концентрации над ICO проектом CEO компании одновременно является директором в другой компании и эдвайзером на других ICO проектах Отсутствие в команде сильного специалиста по маркетингу

Полный анализ по сферам
Рынок

Проект будет работать на весьма новом рынке RegTech. По данным Deloitte на данном рынке насчитывается всего 80 компаний, 55% из которых являются молодыми стартапами. По данным MediciInsides размер рынка достигнет 120B USD к 2020 году с CAGR 23%. Среди конкурентных ICO проектов стоит выделить Civic (который собрал 33M USD, а токены торгуются на данный момент на бирже с ценой в 2.4x к цене ICO в USD даже при текущем общем падении рынка криптовалют), Selfkey (собрали 22M USD, а цена токена практически не выросла при выходе на биржу и стабильно снижается), TheKey (собрали 22M USD и на данный момент котируются лишь на биржах второго эшелона, где цена токена стабильно падает вместе с рынком), Bridge Protocol (совсем недавно завершили ICO) и Skychain (еще проводят ICO). Можно сказать, что подобные проекты собирают заявленный hardcap, однако будущее токена на бирже чаще всего неопределенно. Говоря о стадии развития продукта у конкурентов, то Civic уже выпустили beta-версию, а релиз продукта назначен на 3 квартал 2018 года. Selfkey выпустили alpha-версию и запустят готовую версию продукта в 2019 году. Thekey запустят продукт в декабре 2018 года. Skychain запустят alpha-версию в июне 2018 года и готовую версию продукта в июне 2019 года. Хоть Traceto поздно проводит ICO, выход готового продукта произойдет не значительно позже конкурентов, согласно дорожной карте – в конце 2018 года и начале 2019 года. Помимо этого, компания уже проводит работу с ICO проектами, проводя KYC/AML на базе существующей компании – данная деятельность позволит компании расти даже до выхода готового продукта. Большинство проектов имеют сильные партнерства с ICO проектами, поэтому сильные партнерства Traceto выделяются не сильно. Хоть Traceto проводит анализ конкурентов, у компании недостаточно подробно прописана стратегия работы на рынке.

Продукт

Продукт представляет из себя сервис, который берет на себя роль верификации пользователей в сети. ICO проекты, децентрализованные приложения или биржи способны подключить данный сервис, чтобы осуществлять KYC процедуру для своих пользователей. Таким образом происходит аутсорсинг данной функции, проводя KYC наиболее технологичным образом. Сравнивая продукт с конкурентами, можно сказать, что Traceto имеет более серьезный подход к KYC процедуре, добавляя в процедуру даже анализ социальных сетей и создавая целую digital инфраструктуру, включающую AI. Продукт разрабатывается Cynopsis Solutions, которые уже производят KYC для ICO проектов, поэтому данный сервис станет более автоматизированным продолжением текущего сервиса. Также в дальнейшем планируется запуск отдельных сервисов – Know-Your-Supplier и Know-Your-Employer, что значительно расширит список потенциальных клиентов. Поскольку текущих предложений на рынке не так много, а спрос на KYC процедуры становится все выше, скорее всего технологичный продукт Traceto будет пользоваться спросом. Теоретически децентрализация достигается за счет возможности стать Верификатором, который будет получать токены T2T за помощь в проверке пользователей. Однако токены распределяются неравномерно, и больше половины из них будет сосредоточено у команды. Первым серьезным релизом будет выпуск приложения на смартфон в конце 2018 года. Проблемным моментом является отсутствие прототипа продукта. На данный момент неизвестны даты ICO, однако команда обещает озвучить их в ближайшее время

Бизнес-модель

Создаваемый сервис являет дополнением к текущей бизнес модели компании, улучшая техническую сторону процесса KYC. Выпускаемый токен является Utility и служит для оплаты услуг проведения KYC, а также для вознаграждения Верификаторов, которые помогают в проверке пользователей. Учитывая неравномерное распределение токенов, блокчейн в модели лишь добавляет автоматизацию и надежность, но не обеспечивает децентрализацию, поэтому использование ICO в качестве способа финансирования выглядит сомнительным. Более того, у команды есть существующий бизнес, который способен также финансировать разработки нового продукта.

Финансовые показатели

В ходе ICO Traceto намеревается собрать 30M USD, что скорее всего является слишком высокой суммой для реализации функционала сервиса. Более того, команда не дает подробной информации по использованию данных средств. Продаваемый объем токенов составляет 30%, что крайне мало для децентрализованной системы. Доля команды составляет 25%, при этом в компании резервируется еще 30%. Еще 15% резервируются компанией для оплаты маркетинговых и административных расходов. Таким образом в прямом или косвенном владении у команды имеется доступ к 70% токенов, что делает систему не децентрализованной, даже если какая-то часть уйдет инвесторам на закрытом этапе продаж. Капитализация пула токенов компании составит 100M USD, что также необоснованно много. Стоит отметить, что бонус во время закрытого этапа продаж составляет всего 5%, что максимально снижает риск массовой продажи токенов при выходе на биржу. Также компания не предоставляет прогнозных финансовых показателей. Анализ токенов аналогичных проектов показал, что цена токена может подняться при выходе на биржи, однако в долгосрочной перспективе падает и остается на отметке цены ICO.

Команда

Команда проекта является в целом сильной и с опытом в проведении KYC, поскольку Traceto является дополнением к текущему бизнесу компании. Компания работает с 2014 года и успела провести KYC и для ICO проектов, таких как Bankex, Bluzelle, Coinfi. По каждому члену команды можно прочесть досье, высокая подробность которых редко встречается среди ICO проектов. CEO компании имеет свыше 10 лет опыта в финансовом секторе, однако одновременно является директором в другой компании смежного направления. Также он является эдвайзером в других ICO проектах. CTO проработал 4 года IT-аналитиком в Tata Consultancy, а с 2013 года являлся CTO на различных финтех проектах. Также в команде имеются сильные технические специалисты в разработке софта и Data Science. CMO является опытным специалистом в области взаимоотношений финансовых организаций и регулятора, являясь специалистом этого направления в инвестиционных банках JP Morgan Chase, Deutsche Bank, Barclays, Merrill Lynch, а также занимался в них продажами более двух лет. О других специалистах Cynopsis информации нет.

МЫ В СОЦСЕТЯХ
© ICO Scoring – платформа оценки ICO проектов, поддерживаемая инвесторамии финансовыми экспертами. Все права защищены 2018